周一马上开盘，市场传来三大消息，每一条都很重要，将对未来行情产生影响，给大家的提醒：

一、全球行情：上周熬过来了

上周五美股涨跌不一：道指跌0.18%报，纳指涨0.39%，标普涨0.17%。全周道指跌1.69%、纳指涨0.72%——加息周科技股扛住了，传统板块没扛住。

半导体是真强，费城半导体指数涨2.78%；但债市还在流血，10年期美债收益率涨至4.99%。油价周五是跌的，地缘风险有缓解的信号了。

A股上周五收盘： 沪指涨0.94%，深成指涨1.72%，创业板指涨2.25%，科创50涨2.88%。成交重回2万亿。全球渡过了最让人恐惧的加息周，投资者突然发现，似乎加息天也不会塌下来。

二、大事件分析

1、中东是近期最大变量。 胡塞武装周六袭击利雅得"敏感目标"，机场附近起火；沙特阿美已告知至少两家欧洲炼油客户，下月不按合同交付原油；美驻中东多国使馆发布安全警示。不过同时美国准备跟伊朗谈判了，这个是重点中的重点。原油这次坚持做空，又有了不错的收获。

2、存储链再添硬料。 长鑫存储宣布第五代技术平台正式量产；韩国半导体零部件严重短缺，有设备商交货要等40个月；三星把DDR5、SSD新增产能外包全力押HBM。叠加22—23日GMIF全球存储器峰会，催化是连续的。AI硬件需求还没有达到巅峰，因为AI的发展也还是在起步阶段。

3、市场监管总局表态整治"内卷式"竞争、严打恶意低价。光伏反内卷还是没有明显的效果，可能是减产进度太慢导致，光伏行业已经亏不起了，龙头企业都已经快亏破产了。

三、预判与应对

上周外围三只靴子——美联储加息、日本央行加息到31年新高、美债逼近5%——A股全扛住了，还把量放回了2万亿。这说明定价权正在回到A股自己手里，海外利率现在只是扰动，不再是方向。

那如果没有其他突发因素影响的情况下，年内最后的进攻窗口就应该在节前和节后这段时间打开了。我上周三分享入场扫货，周四分享科技做节前主要配置，期待节奏正确，AI上中下游都是考虑的方向。