【华虹】2Q26收入毛利均beat，3Q26毛利率指引超预期

1）2Q26营收：7.18亿美元，YoY+26.8%、QoQ+8.6%，高于公司此前6.9~7.0亿美元指引上限及7.0亿美元的市场预期，创历史新高，主要受晶圆出货量和平均销售价格同步提升驱动。2）2Q26盈利：毛利率16.5%，YoY+5.6pct、QoQ+3.5pct，高于公司此前14%~16%指引上限和14.9%市场预期，主要受益于ASP提升和降本增效，部分被折旧成本增加抵消；归母净利润3860万美元，YoY+385.9%、QoQ+84.6%。3）3Q26指引：营收7.7~7.8亿美元，中值对应QoQ+8.0%，低于8.2亿美元的市场预期；毛利率指引16%~18%，中值较2Q26提升0.5pct，高于市场预期的16.6%。