04.15主题前瞻

一、国务院：药品价格新政（创新药重大利好）核心政策：分类定价：高水平创新药 可自主定高价、设价格稳定期支付拓宽：医保 + 商保 + 慈善多元支付院外市场价格放开核心标的：舒泰神、广生堂、联环药业、昂利康、塞力医疗、万邦德大龙头：恒瑞医药、百济神州、信达生物一句话：创新药定价权回归市场，高临床价值品种直接受益。二、亚马逊 116 亿美元收购全球星（GSAT）核心逻辑：亚马逊拿到卫星网络 + 稀缺频谱，硬刚 SpaceX 星链苹果 + 亚马逊联手做 iPhone 卫星通信商业航天核心股：航天工程、巨力索具、神剑股份、广联航空、西测测试弹性龙头：信科移动、臻镭科技、华力创通、中国卫星一句话：巨头太空军备竞赛加速，卫星互联网、手机直连卫星全线爆发。三、甲骨文 2.8GW 采购 Bloom Energy（燃料电池）核心逻辑：AI 数据中心电力需求爆发，SOFC 燃料电池成刚需三环集团是 BE 核心供应商（80%+份额） 1.2GW 已签 → 对应三环 约 14.4 亿营收、6 亿净利核心标的：BE 供应链：京泉华（涨停）、三环集团（新高） 燃料电池：京城股份、潍柴动力、雄韬股份一句话：AI 算力带火“数据中心自发电”，SOFC 赛道业绩弹性最大。四、SpaceX 申请“太空数据中心”核心逻辑：马斯克要在太空建 AI 算力集群卫星+算力+通信一体化，太空算力新赛道核心标的：太空算力：顺灏股份、乾照光电SpaceX 概念：西部材料、再升科技、通宇通讯延伸：复旦微电、航宇微、中科星图一句话：太空+AI 打开新空间，卫星制造、宇航芯片、地面站全线受益。五、金刚石/铜散热模组 超算首次大规模应用核心突破：中科院：金刚石/铜散热 全球首次在超算大规模部署芯片传热 +80%、性能 +10% 应用：国家超算郑州节点、曙光 C8000 液冷整机柜 核心标的：黄河旋风、力量钻石、四方达、沃尔德力量钻石：英伟达认证、扩产 100 万片 黄河旋风：8 英寸热沉片量产、绑定华为/英伟达 一句话：AI 芯片散热终极方案落地，人造金刚石从工业级跨入算力核心。六、英伟达推出量子计算 AI 模型 Ising核心事件：全球首个 开源 AI 量子纠错/校准模型解决量子计算最大痛点：错误率高、不稳定核心标的：

国盾量子（量子硬件绝对龙头）科大国创、格尔软件延伸：中科曙光、光迅科技、腾景科技一句话：量子计算产业化加速，“AI+量子”成最强科技主线之一。